Говорить об окончании падающей формации в акциях ВТБ рано

03.02.2017
ФИНАМ

Технические рекомендации по акциям "Сбербанка", "Газпрома", "Роснефти" и ВТБ.

"Сбербанк". Умеренная черная свеча, и котировки остаются между уровнем сопротивления в районе 179 рублей и уровнем прохождения скользящей средней ЕМА-55. Таким образом, восходящий тренд продолжается, но тревожных звоночков становится все больше. При этом акции относительно нефти Brent переоценены уже очень значительно (сейчас примерно на 12,3%). Так, "расчетное" значение (РТС=18.5* Brent) составляет 55.46*18,5=1052.5 пункта, а биржевое значение находится около 1181.4 пункта.

"Газпром". Четвертый день без белой свечи. Как результат, котировки опустились ниже уровня ЕМА-55. Таким образом, растущий тренд снова под угрозой. Однако сейчас можно попробовать открыть длинную позицию в расчете на возврат котировок выше ЕМА-55.

"Роснефть". Черная свеча, но котировки остаются выше уровня ЕМА-55. В такой ситуации остаются шансы, что "медвежье" расхождение окажет негативное влияние на котировки. Тем не менее, закрытие "бычьего" разрыва 8 Декабря на уровне 356.9 рублей становится все менее вероятным.

ВТБ. Черная свеча, и котировки остались ниже уровня ЕМА-55. Таким образом, рано говорить об окончании падающей формации, в которой есть риск пробития уровня поддержки в районе 6.6-6.7 копеек с дальнейшим движением ниже 5.5 копеек (падение на ширину предыдущего диапазона).

Рекомендации

Рынок торгуется повышением цен ко вчерашнему закрытию (выше 172.9/148.8/(397.3)), в начале торгов 172.9-176.1/148.8-151.5/(397.3- 407.8) (вероятно):

- удерживать длинные позиции;

- можно открывать длинные позиции в "Газпроме" при чередовании вариантов 3-1, а Стоп- лосс около 147.4;

- не открывать короткие позиции;

- короткие позиции можно закрыть в любое время, а можно расположить Стоп-лосс около 174.3/150.8/.

  1. Рынок открывается с разрыва вверх (выше 174.8/150.5/(404.9)) и торгуется выше 176.1/151.5/(407.8) (маловероятно).
  2. Рынок торгуется понижением цен ко вчерашнему закрытию (ниже 172.8/148.8/(397.3), в начале торгов 172.8-170.6/148.8-147.1/(397.3- 393.7) (возможно):

- на длинные позиции расположить Стоп- лосс около 172.2(394.7); · не открывать короткие позиции;

- удерживать короткие позиции.

  1. Рынок открывается с разрыва вниз (ниже 171.9/148.1/(396.5)) и торгуется ниже 170.6/147.1/(393.7)(маловероятно)).
  2. "Газпром"/"Сбербанк": соотношение составляет 0.861, оставаясь ниже уровня ЕМА-55 и около исторических минимумов. Таким образом, об окончании падающего тренда говорить пока рано, хотя наблюдается потенциальное "бычье" расхождение.

График изменения стоимости акций Газпрома, Сбербанка, Роснефти, ВТБ и "Портфеля УТ"

Акции для сравнения с портфелем УТ в новом цикле считаются купленными по средневзвешенным ценам 09.01.2017 г.

 График соотношения Газпром/Сбербанк

Знания — к деньгам!

Расскажем как покупать ценные бумаги на рынке простым языком!

Все права на информацию и аналитические материалы, размещенные на настоящем сайте, защищены в соответствии с российским законодательством. Воспроизведение, распространение и иное использование информации, размещенной на сайте, или ее части допускается только с предварительного письменного согласия ПАО Московская Биржа. Лицензия биржи от 29.08.2013 № 077-001, выданная ФСФР России